知情人士向媒體透露的消息稱，網(wǎng)易已經(jīng)秘密申請?jiān)谙愀鄱紊鲜校善卑l(fā)行最快可能在今年下半年進(jìn)行。發(fā)行規(guī)模和時(shí)間表等細(xì)節(jié)尚未做出最終決
知情人士向媒體透露的消息稱，“網(wǎng)易已經(jīng)秘密申請?jiān)谙愀鄱紊鲜校善卑l(fā)行最快可能在今年下半年進(jìn)行。發(fā)行規(guī)模和時(shí)間表等細(xì)節(jié)尚未做出最終決定。”對此，網(wǎng)易官方人士在接受21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者采訪時(shí)表示不予置評。
據(jù)IPO早知道報(bào)道，此次網(wǎng)易在港二次上市的預(yù)計(jì)募資規(guī)模為10億至20億美元，已選定中金公司、瑞士信貸和摩根大通參與本次香港上市事宜。
截至美東時(shí)間5月5日收盤，網(wǎng)易報(bào)每股339美元，股價(jià)漲2.93%，目前總市值為438.09億美元。
2000年，網(wǎng)易在美國NASDAQ股票交易所掛牌上市。據(jù)網(wǎng)易公司2019年全年財(cái)報(bào)顯示，去年，網(wǎng)易公司凈收入為592.4億元，同比增長16%，基于非美國通用會計(jì)準(zhǔn)則，歸屬于網(wǎng)易公司股東的持續(xù)經(jīng)營凈利潤為156.6億元，同比增長60%。
游戲仍然是網(wǎng)易的核心賽道。2019年第四季度，在線游戲服務(wù)凈收入116.0億元人民幣，同比增長5%，連續(xù)七個(gè)季度保持百億以上營收。2019年全年，在線游戲凈收入為464.2億元，同比增長16%。
網(wǎng)易有道、音樂、嚴(yán)選等創(chuàng)新及其他等業(yè)務(wù)板塊潛力顯現(xiàn)。網(wǎng)易有道2019年第四季度營收4.1億，在線課程銷售額達(dá)3.5億，同比增長211%。第四季度，創(chuàng)新及其他業(yè)務(wù)凈收入為37.2億元，同比增長18%;毛利率提升至20.6%。
網(wǎng)易是繼京東、百度和攜程后，爆出回港上市傳聞的第四個(gè)互聯(lián)網(wǎng)公司。一周前，有媒體報(bào)道稱，京東已通過保密方式正式向香港聯(lián)合交易所遞交上市申請，可能出售最多約5%的股份，預(yù)計(jì)最早在6月掛牌上市，瑞銀集團(tuán)和美銀將負(fù)責(zé)IPO事宜，預(yù)計(jì)的募資規(guī)模至少為20億美元。
今年3月，京東發(fā)布2019年第四季度及全年財(cái)報(bào)。京東2019年四季度凈營收1707億元，凈利潤36.33億元，上年同期虧損48.05億元;2019年全年?duì)I收5170.3億元，凈利潤121.84億元，上年虧損24.9億元，這是京東上市10年來首次盈利的年報(bào)。
據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道，京東這份新財(cái)報(bào)大大提振了股價(jià)，多家券商機(jī)構(gòu)也表達(dá)了看多態(tài)度。財(cái)報(bào)發(fā)布后不久，高盛將京東目標(biāo)價(jià)從47美元上調(diào)至52美元，瑞士信貸則繼去年四季度后再次上調(diào)京東股價(jià)至48美元，摩根大通將京東目標(biāo)價(jià)從50美元上調(diào)至52美元。
如果像傳聞一樣在6月上市成功，京東將成為第二只在港上市的中概股。第一只則是2019年11月底，在香港完成二次上市的阿里巴巴。
阿里巴巴重返港交所，成為中國首個(gè)美股港股上市的互聯(lián)網(wǎng)公司，上市首日高開6.25%，開啟了中概股的回歸潮。
2018年，港交所發(fā)布新規(guī)，容許“尚未通過任何主板財(cái)務(wù)資格測試的生物科技發(fā)行人”上市、容許“不同投票權(quán)架構(gòu)公司來港上市”，并“新設(shè)便利第二上市渠道接納大中華及海外公司來港作第二上市”。
根據(jù)中金發(fā)布的報(bào)告，約有包括京東、百度、網(wǎng)易、百勝中國等在內(nèi)的19家在美上市的中概股符合條件回港進(jìn)行二次上市。
中金方面認(rèn)為，中概股愿意回歸香港或A股，主要考慮到業(yè)務(wù)發(fā)展有融資需要、增加股份流動(dòng)性、靠近本土市場、能取得更好估值，以及在新中美關(guān)系下減少所需面對的監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)。
中信證券在近日發(fā)文稱，瑞幸咖啡造假事件曝光后，多家中概股遭做空，疊加疫情沖擊和中美摩擦，信任危機(jī)重現(xiàn)，中概股回歸潮或?qū)砼R。私有化退市及VIE架構(gòu)拆除耗時(shí)長、成本高，未來港股市場料將成為中概股回歸的首選。
中信證券判斷，可能回歸港股的美股中概股集中于“新經(jīng)濟(jì)”行業(yè)，23家市值大于30億美元的標(biāo)的中，信息技術(shù)和可選消費(fèi)企業(yè)市值合計(jì)占比超90%。綜合看，預(yù)計(jì)優(yōu)質(zhì)美股中概股回歸港股將成為長期趨勢，香港市場也有望持續(xù)受益于整體流動(dòng)性和成長性的提升。
關(guān)鍵詞： 網(wǎng)易
